Para muita gente, juros são um tanto complicados. Afinal, eles têm vários detalhes e cálculos, que podem fazer você desistir de entender. Porém, morando nos Estados Unidos, é preciso conhecer os juros americanos, pois eles afetam basicamente todo o seu dia a dia, sobretudo sua vida financeira.

Mas pull yourself together (“se acalme”). Como a gente fala por aqui, it’s not rocket science (“não é complicado”), se você conta com boas dicas. Por isso, estou aqui hoje!

A seguir, saiba por que os juros americanos afetam tanto a economia. Além disso, saiba o que é Fed e pra que serve a taxa que ele determina. Confira também a variação média dos juros e como eles impactam diretamente o seu dia a dia. Come on (“vamos lá”)!

Juros americanos x Economia: o que uma coisa tem a ver com a outra?

Nos Estados Unidos e em qualquer outro país do mundo, os juros servem para controlar o quanto de dinheiro está circulando pelo país. Imagine os juros como uma ferramenta que o governo usa para ajustar a quantidade de dinheiro que as pessoas têm em mãos.

Na prática, eles ajudam em dois aspectos essenciais da economia: incentivar o consumo e controlar a inflação. Quer um exemplo prático? Quando os juros estão baixos, fica mais barato pegar dinheiro emprestado ou usar o cartão de crédito. Isso incentiva as pessoas a gastar, o que é bom para a economia, pois mantém as lojas vendendo e o dinheiro circulando.

Já no segundo caso, se você já notou que o preço das coisas está subindo rapidamente, isso é inflação. Quando há muito dinheiro circulando, os preços tendem a subir. Então, o governo pode aumentar os juros para tornar o empréstimo de dinheiro e o uso do cartão de crédito mais caro. Isso desencoraja as pessoas a gastar, o que ajuda a controlar a inflação.

Parece contraditório, mas o que os governos buscam é o equilíbrio. Ou seja, nem dinheiro demais e nem dinheiro de menos circulando, pois é preciso estimular o crescimento da economia e manter os empregos, ao mesmo tempo em que precisamos controlar os preços e manter o poder de compra.

Agora que você entendeu a relação básica entre juros e economia, podemos falar sobre como isso funciona especificamente nos EUA, focando no papel do Fed.

Afinal, o que é o Fed?

Fed é a abreviação para Federal Reserve, o Banco Central dos Estados Unidos. Uma de suas principais funções é determinar toda a economia do país, o que influencia ações em bancos centrais do mundo todo! Muita responsabilidade, né?

Por isso que o FOMC — Federal Open Market Committee (“Comitê Federal do Mercado Aberto”) — se reúne todos os meses, a fim de discutir a política monetária do país e a taxa de juros.

Aliás, todo esse poder de decisão vem do The Federal Reserve Act — “Ato do Federal Reserve” de 1913, que deu ao Fed a tarefa de definir as políticas monetárias dos Estados Unidos.

Para que serve a taxa de juros do Fed?

Deu para perceber como é importante, né? Então vamos entender um pouco melhor como ele atua para chegar à questão dos juros americanos.

Basicamente, ele usa três ferramentas monetárias:

• operações de mercado aberto;
• taxa de desconto;
• requerimentos compulsórios.

Assim, o Conselho de Governadores do Fed cuida da taxa de descontos e dos requerimentos compulsórios. Aliás, pra você saber melhor, essa taxa de descontos é uma taxa de juros que o Fed cobra de outras instituições financeiras para empréstimos de curto prazo. Já as operações de mercado aberto são cuidadas pelo FOMC.

Em resumo, usando os três instrumentos juntos, o Fed altera as taxas de juros federais. Esses juros regulam empréstimos de saldos no Federal Reserve, feitos por instituições depositárias a outras.

Assim, com essas alterações nos juros federais, outras taxas mudam. Por exemplo:

• taxas de juros de curto prazo;
• taxas de câmbio;
• taxas de juros de longo prazo;
• quantidade de dinheiro disponível;
• quantia de crédito disponível.

A partir daí, mudam-se os preços, o custo de vida e basicamente todo o aspecto econômico do país, a fim de alcançar o equilíbrio econômico. Parece algo distante, mas essas decisões, por efeito dominó, chegam bem rápido ao seu dia a dia.

Qual a variação média de juros nos EUA?

Atualmente, o intervalo de juros é de 5,25% a 5,50% ao ano, conforme decisão do FOMC, tomada em julho de 2023; sendo a taxa paga sobre saldos de reservas no valor de 5,4%.

O FOMC se reúne todo mês para estudar a economia e decidir se essa taxa de juros deve mudar. Eles levam em consideração muitos fatores e dados para tomar essa decisão. É um trabalho complexo, pois os efeitos de uma mudança na taxa podem demorar meses para serem sentidos na economia. Dois desses dados são os índices PCE e CPI.

O primeiro é o Personal Consumption Expenditures (“Despesas de Consumo Pessoal”) e o segundo é o Consumer Price Index (“Índice de Preços ao Consumidor”).

No caso do PCE, olha para como as pessoas mudam seus gastos quando os preços mudam. Já o CPI foca nos preços dos produtos que as pessoas compram.

O PCE se baseia em informações de renda e dados nacionais, enquanto o CPI pesquisa preços diretamente com empresas. Além disso, o PCE se ajusta anualmente, e o CPI tem uma fórmula fixa. Mas, entre os dois, o FOMC presta mais atenção no PCE.

Qual o impacto dos juros no dia a dia?

Agora que você sabe como os juros americanos funcionam, é importante entender seu impacto no seu dia a dia aqui nos Estados Unidos. A seguir, confira alguns dos aspectos mais importantes e que fazem a diferença nos seus planos atuais e futuros!

Conta bancária

Abrir uma conta bancária é essencial para você receber e movimentar o seu dinheiro, especialmente o seu pagamento do trabalho. Além disso, ter uma conta em banco americano facilita que você também tenha um cartão de crédito americano.

Porém, é aí que você precisa de cuidado. Como ele segue os juros americanos, quando a taxa está alta, empréstimos e uso do crédito podem sair mais caro. Por isso, é sempre bom evitar e rever seu planejamento financeiro. Afinal, se as taxas se mantiverem altas, você pode comprometer o seu orçamento.

Preços de produtos

Nas compras gerais, se o Fed decide aumentar os juros, você pode ter custos mais altos, o que significa menor poder de compra, como expliquei ali em cima.

Assim, se você acabou de mudar para os Estados Unidos, uma das consequências pode ser o aumento do aluguel, ou até mesmo as compras que precisa no mercado.

Por outro lado, se o Fed decidir baixar os juros, o poder de compra aumenta. Isso significa que os seus dólares vão valer mais. Dessa forma, é possível fazer planos melhores, como por exemplo, comprar um carro usado.

Compras grandes

Falando em compras grandes, vamos pensar em bens ainda maiores, como uma casa. Com as taxas de juros baixas, os empréstimos ou financiamentos que você pode fazer contam com juros menores. Assim, você pode realizar o sonho de comprar um imóvel próprio nos Estados Unidos com mais facilidade.

Porém, se for o contrário, é preciso cuidado. Se você quiser comprar, aguardar pode ser a melhor opção. Já se tiver um financiamento ou hipoteca, com o dinheiro valendo menos, você precisa cuidar para cumprir os pagamentos. Assim, não corre o risco de perder o imóvel, se ele for uma garantia, como ocorreu na crise imobiliária de 2008.

Investimentos

Os juros americanos importam muito se você vai fazer um investimento no país. Afinal, você espera um bom rendimento, certo? Por isso, é preciso acompanhá-los.

Por exemplo, quem vai investir nos títulos do Governo (US Bonds) vai ser remunerado de acordo com a taxa calculada pelo FOMC.

Assim, novamente, se ela estiver baixa, você pode estudar outras possibilidades para aumentar o rendimento, por exemplo, adquirindo títulos de longo prazo ou fazendo investimentos mais arriscados, como ações na bolsa de valores.

Já para quem quer abrir um negócio, em uma situação de juros baixos, também é possível conseguir empréstimos a taxas mais vantajosas com os bancos, para ter capital de giro e iniciar as suas operações. Sendo assim, antes de tomar um passo como esse, é importante acompanhar as decisões do FOMC.

Empregos

Por fim, não tem como falar de juros americanos e não lembrar dos empregos. Se você não tem anos de vivência nos Estados Unidos e, dependendo do visto e outros documentos, ainda não pode trabalhar em sua área, a inflação alta é um empecilho para viver bem no país.

Por isso, uma das dicas é sempre manter uma boa reserva financeira para estes momentos de dúvida, além de buscar maneiras de poder atuar no país, mesmo com trabalhos diferentes e até autônomos.

Os juros em qualquer país costumam preocupar as pessoas, tanto por sua alta quanto por influenciarem na inflação. Nos Estados Unidos, com grande riqueza e influência mundial, não é diferente. Por isso, é preciso entender, pelo menos a little bit — “um pouco” — sobre os juros americanos. Afinal, eles vão afetar a sua vida diretamente, tanto de forma positiva quanto não tão boa. Sendo assim, é preciso se preparar e fazer um bom planejamento financeiro.

Além de entender sobre os juros americanos, também vale a pena saber sobre outros termos voltados às finanças que podem ajudar você. Saiba quais são eles no meu vocabulário financeiro!